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49家上市券商2021年報(bào)披露落幕,歸母凈利潤(rùn)勁增31%,10大券商年賺超百億創(chuàng)紀(jì)錄!
發(fā)布時(shí)間:2022-04-29 18:59:36 文章來(lái)源:金融界

來(lái)源:金融界

有著A股行情風(fēng)向標(biāo)之稱的券商股2021年年報(bào)披露悉數(shù)落地!

截至4月29日最新,券商ETF(512000)49家成份股已全部發(fā)布年度業(yè)績(jī)數(shù)據(jù),合計(jì)歸母利潤(rùn)為2053億元,同比增長(zhǎng)31%。其中,共有10家頭部券商歸母凈利潤(rùn)超百億,“百億凈利”家數(shù)創(chuàng)歷史新高。

【連續(xù)三年高增長(zhǎng),“百億凈利”家數(shù)創(chuàng)新高】

Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示,券商ETF(51200049成份股2021歸母利潤(rùn)合計(jì)2053億元,相比2020年的1566億元增長(zhǎng)31.06%,同時(shí)創(chuàng)下歷史最好水平。

頭部券商尤為出色,中信證券2021年?duì)I收及歸母凈利潤(rùn)規(guī)模雙雙居行業(yè)首位,分別達(dá)到765.7億元、229.79億元,同比增幅分別為40.8%、54.2%。國(guó)泰君安、華泰證券、海通證券、招商證券、廣發(fā)證券、中金公司、中國(guó)銀河、中信建投、國(guó)信證券等9家頭部券商2021年歸母凈利潤(rùn)也均在百億元以上。申萬(wàn)宏源歸母凈利潤(rùn)達(dá)94億元,進(jìn)入“準(zhǔn)百億俱樂(lè)部”行列。

(數(shù)據(jù)來(lái)源:上市公司公告)

此外,互聯(lián)網(wǎng)券商龍頭東方財(cái)富預(yù)計(jì)2021年凈利85.53億元,同比增長(zhǎng)79%,凈利潤(rùn)中樞高于31家機(jī)構(gòu)的預(yù)期均值82.32億元。

中小券商表現(xiàn)出較強(qiáng)的業(yè)績(jī)彈性,其中,中原證券2021年歸母凈利潤(rùn)同比增幅高達(dá)385.57%,凈利潤(rùn)5.06億元;太平洋、國(guó)盛金控凈利潤(rùn)翻倍;光大證券、方正證券、國(guó)聯(lián)證券凈利潤(rùn)增幅達(dá)到或超過(guò)50%。

中證協(xié)數(shù)據(jù)顯示,2021年全行業(yè)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入4484.79億元,同比增長(zhǎng)達(dá)12.03%;實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)1911.19億元,同比增長(zhǎng)21.32%;截至2021年末,行業(yè)總資產(chǎn)為10.59萬(wàn)億元,凈資產(chǎn)為2.57萬(wàn)億元,較上年末分別增加19.07%、11.34%。整體來(lái)看,上市券商業(yè)績(jī)優(yōu)于行業(yè)平均水平。

【250億級(jí)頂流券商ETF(512000)——“大投行”+“大資管”雙主線投資利器】

券商行業(yè)業(yè)績(jī)持續(xù)高增,更多投資者選擇通過(guò)券商ETF(512000)來(lái)配置投資行情。

截至4月28日,券商ETF(512000)年初以來(lái)份額增長(zhǎng)51.41億份,位居全市場(chǎng)行業(yè)ETF第1,合計(jì)資金凈流入50億元!

截至428日,券商ETF(512000)最新基金份額達(dá)262.88億份,創(chuàng)上市以來(lái)新高;最新估算規(guī)模達(dá)211.91億元,在滬深兩市所有行業(yè)ETF規(guī)模排名中高居第二!

根據(jù)中證指數(shù)公司官網(wǎng)最新數(shù)據(jù),券商ETF(512000)跟蹤的中證全指證券公司指數(shù)前10大權(quán)重占比60%,6成倉(cāng)位集中于十大龍頭券商,“大投行”+“大資管”龍頭齊聚;另外4成倉(cāng)位兼顧中小券商的業(yè)績(jī)高彈性,吸收了中小券商階段性高爆發(fā)特點(diǎn),是一只集中布局頭部券商、同時(shí)兼顧中小券商的高效率投資工具。

2021年,券商ETF(512000)日均成交超10億元!年內(nèi)表現(xiàn)跑贏49只成份股中的37只,勝率超75%。為兼顧低成本、高勝率、高流動(dòng)性的優(yōu)質(zhì)券商板塊投資工具!

一、業(yè)績(jī)連續(xù)三年高景氣下券商板塊估值僅處于2018水平

二級(jí)市場(chǎng)上,券商板塊開年隨大市調(diào)整,截至4月28日,券商板塊最新估值1.25倍PB,處于歷史不到6%分位數(shù),明顯低于1.96倍均值,基本面和政策面與估值形成較大反差。券商盈利持續(xù)創(chuàng)新高,相對(duì)ROE已經(jīng)接近前期牛市(2015-2016年)水平,但其估值仍處于歷史估值底部區(qū)域,券商長(zhǎng)短期配置價(jià)值持續(xù)凸顯。

二、上市券商估值體系有望重塑

中航證券認(rèn)為,隨著資本市場(chǎng)持續(xù)深化改革,居民投資財(cái)富向權(quán)益市場(chǎng)轉(zhuǎn)移,券商盈利模式正在發(fā)生轉(zhuǎn)變,券商抗周期能力提升,成長(zhǎng)性逐漸顯現(xiàn)。財(cái)富管理、大資管、大投行業(yè)務(wù)有望帶動(dòng)券商業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)持續(xù)增長(zhǎng),板塊α屬性逐漸顯現(xiàn)。

三、機(jī)構(gòu)最新精華觀點(diǎn)

興證策略的張啟堯在《2022年度十大預(yù)測(cè)》中認(rèn)為,以金融地產(chǎn)為代表的低估值板塊將迎來(lái)修復(fù)。機(jī)構(gòu)平衡倉(cāng)位結(jié)構(gòu)的意愿已在提升,以金融地產(chǎn)等為代表的低估值板塊作為有自上而下邏輯支撐、同時(shí)也是“人少的地方”,有望成為市場(chǎng)階段性加倉(cāng)的方向,從而迎來(lái)修復(fù)行情。

華泰證券最新觀點(diǎn)指出,當(dāng)前資本市場(chǎng)平穩(wěn)運(yùn)行具有堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ),短期波動(dòng)不改長(zhǎng)期健康發(fā)展趨勢(shì)。融資端,證監(jiān)會(huì)將扎實(shí)推進(jìn)全面注冊(cè)制,有助于更多優(yōu)秀企業(yè)獲得資本市場(chǎng)支持,并通過(guò)業(yè)績(jī)反饋與市場(chǎng)形成正向循環(huán)。投資端,金穩(wěn)會(huì)歡迎長(zhǎng)期資金入市,證監(jiān)會(huì)明確將做好制度安排,將更好發(fā)揮資本市場(chǎng)“壓艙石”作用。對(duì)外開放角度,證監(jiān)會(huì)維護(hù)香港市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展,積極就中美審計(jì)監(jiān)管合作達(dá)成協(xié)議,將進(jìn)一步推動(dòng)高水平對(duì)外開放,構(gòu)建與國(guó)際接軌的健康新生態(tài)。券商是資本市場(chǎng)核心參與者,也將優(yōu)先受益。

光大證券認(rèn)為,2022年券商行業(yè)在政策面、基本面和行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局方面有三點(diǎn)重要的改變,將為行業(yè)帶來(lái)更加穩(wěn)定的增長(zhǎng)與長(zhǎng)期的阿爾法收益。從政策面來(lái)看,資本市場(chǎng)改革進(jìn)入加速期,權(quán)益市場(chǎng)擴(kuò)容與多層次資本市場(chǎng)建設(shè)是重要的長(zhǎng)期改革主題。資本市場(chǎng)的政策紅利有三方面作用:一是打開行業(yè)發(fā)展空間,給證券公司帶來(lái)衍生品業(yè)務(wù)、互聯(lián)互通業(yè)務(wù)等新的增長(zhǎng)點(diǎn);二是政策利好催化板塊估值修復(fù);三是改革期頭部券商的綜合優(yōu)勢(shì)將更加凸顯。基本面來(lái)看,受益于收入結(jié)構(gòu)趨穩(wěn),券商的ROE從歷史高度波動(dòng)正走向穩(wěn)步上升的通道。

【風(fēng)險(xiǎn)提示】券商ETF跟蹤的標(biāo)的指數(shù)為中證全指證券公司指數(shù)(399975),中證全指證券公司指數(shù)基日為2007年6月29日,發(fā)布于2013年7月15日,該指數(shù)的歷史業(yè)績(jī)是根據(jù)該指數(shù)目前的成份股結(jié)構(gòu)模擬回測(cè)而來(lái)。其指數(shù)成份股可能會(huì)發(fā)生變化,其回測(cè)歷史業(yè)績(jī)不預(yù)示指數(shù)未來(lái)表現(xiàn)。任何在本文出現(xiàn)的信息(包括但不限于個(gè)股、評(píng)論、預(yù)測(cè)、圖表、指標(biāo)、理論、任何形式的表述等)均只作為參考,投資人須對(duì)任何自主決定的投資行為負(fù)責(zé)。另,本文中的任何觀點(diǎn)、分析及預(yù)測(cè)不構(gòu)成對(duì)閱讀者任何形式的投資建議,本公司亦不對(duì)因使用本文內(nèi)容所引發(fā)的直接或間接損失負(fù)任何責(zé)任;鹜顿Y有風(fēng)險(xiǎn),基金的過(guò)往業(yè)績(jī)并不代表其未來(lái)表現(xiàn),投資需謹(jǐn)慎。貨幣基金投資不等同于銀行存款,不保證一定盈利,也不保證最低收益。

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    12月7日,嘉實(shí)新財(cái)富混合最新單位凈值為1 078元,累計(jì)凈值為1 423元,較前一交易日上漲0 0%。歷史數(shù)據(jù)顯示該基金近1個(gè)月上漲9 22%,近3個(gè)月上漲1 89%,近6個(gè)月上漲0 76%,近1年下跌2 38%。

  • 12月7日基金凈值:國(guó)富潛力組合混合A最新凈值1.23,跌0.81%
    12月7日基金凈值:國(guó)富潛力組合混合A最新凈值1.

    12月7日,國(guó)富潛力組合混合A最新單位凈值為1 23元,累計(jì)凈值為3 108元,較前一交易日下跌0 81%。歷史數(shù)據(jù)顯示該基金近1個(gè)月上漲7 33%,近3個(gè)月上漲3 1%,近6個(gè)月下跌2 92%,近1年下跌11 66%。

  • 微動(dòng)態(tài)丨12月7日基金凈值:長(zhǎng)城久嘉創(chuàng)新成長(zhǎng)混合A最新凈值1.7522,跌1.17%
    微動(dòng)態(tài)丨12月7日基金凈值:長(zhǎng)城久嘉創(chuàng)新成長(zhǎng)混合

    12月7日,長(zhǎng)城久嘉創(chuàng)新成長(zhǎng)混合A最新單位凈值為1 7522元,累計(jì)凈值為1 7522元,較前一交易日下跌1 17%。歷史數(shù)據(jù)顯示該基金近1個(gè)月下跌8 46%,近3個(gè)月下跌6 92%,近6個(gè)月上漲11 58%,近1年下跌13 92%。

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